Dividendos Mayo 2015

Dividendos Mayo 2015

Foto por Martino! (CC)

Aun no ha finalizado el mes pero ya está todo el pescado vendido respecto a sus dividendos. Mayo siempre es un mes interesante a este respecto y con el tiempo se ha ido volviendo más relevante en mi particular calendario de ingresos pasivos. A día de hoy ocho compañías de cartera efectúan pagos durante mayo. Este mes ha supuesto ademas un hito en el camino de la independencia financiera. Uno de esos que te hace mirar adelante con más seguridad. Vamos con los detalles.

[showads ad=ad_post_top] Durante el pasado mes las posiciones que han abonado dividendo son las correspondientes a las siguientes compañías:

 

  •  Realty Income (O):  El YoC en esta posición supera ya el 6% y la compañía de nuevo cotiza con caídas importantes tras nuevos rumores de subidas de tipos por parte de la FED. Si baja de 44$ quizá amplíe, estoy pensándomelo. Aún está por ver cuando le quitan las muletas de la liquidez pseudo-regalada al mercado. Quizá para cuando lo hagan sea tarde y tengamos ya una cantidad enorme de recursos hinchando la próxima burbuja… La Sra. Yellen dirá.
  • Bolsas y Mercados Españoles (BME): Con unos resultados espectaculares, poco se puede decir de la evolución de BME salvo mi eterna petición (ya se que a contracorriente) de que reduzcan el payout, que no es sano extraer de la compañía el 96% del BPA cada año. Hay que pensar que tarde o temprano vendrán vacas flacas y tocará tirar de recursos propios para crecer, lo contrario es demasiada complacencia. Sr. Zoido, si me está leyendo (que seguro), a ver si hacemos algo de caja. Ya se que su (nuestro) negocio no es demasiado exigente con las necesidades de CAPEX pero bueno, mejor tener ropa seca…
  • HCP (HCP en Google Finance): Es la primera vez que cobro dividendos de este REIT tras sucesivas compras a lo largo de 2015. He leído algunas noticias más relativas al caso de su principal inquilino, MannorCare, y es curioso cómo su caso recuerda al de Sandpiper Crossing, para los seguidores de “Mejor llama a Saul”. Comentar además que la retención en origen es el habitual 15% de cualquier otra compañía USA, una vez presentado el formulario de no residente (W8BEN). Aprovecho para responder al comentario donde se planteaba esta cuestión.
  • Caterpillar (CAT): Hay que seguir teniendo paciencia con esta compañía. El pasado mes de Abril la compañía votó mantener su dividendo de 0,60$ por acción y habrá que ver si el próximo mes de junio deciden tocarlo en algún sentido. Caterpillar sigue teniendo ventas pobres en emergentes (especialmente Latinoamerica) pero repunta aunque poco, en mercados maduros como EEUU.
  • Kinder Morgan (KMI): El próximo mes de julio la compañía anunciará sus resultados trimestrales. Se espera al menos un BPA de unos 0,19$ por acción. Ya sabéis, el mercado reaccionará a l abaja si no se alcanza y viceversa. Yo la veo como compra sobre 40$ aunque de momento mi posición en ella es suficiente. Sus planes para el dividendo fueron planteados hace ya meses, cuando se anunció la operación de consolidación del MLP. De momento, salvo alguna cuestión legal por la construcción de gaseoductos en EEUU, no veo grandes novedades.
  • Telefónica (TEF): Confirmada la venta de O2 a Hutchison y presentados los resultados Enero-Marzo, los teneis aquí. Mejora apreciable del OIBDA (Operating Income Before Depreciation and Amortization). Otro palabro, si… Lo mejor es verlo como el EBITDA pero reemplazando los ingresos totales (Earnings) por los Ingresos Operativos, es decir aquellos que tienen su origen exclusivamente en la actividad core de la empresa. El OIBDA permite comparar mejor la evolución del negocio eliminando ingresos extraordinarios debidos a actividades no recurrentes. Un lío, ya veis. En resumen significa que la actividad principal de Telefónica está mejorando, especialmente en Brasil y Alemania. En España, lenta mejoría.
  • AT&T (T): Tras haber ido de compras por Mexico ahora se plantean unir las redes de Iusacell y Nextel Mexico, creando un pequeño gigante en la región. Parece que la penetración de smartphones y LTE es bastante baja allí y AT&T se plantea hacer crecer ese mercado de manera importante. Son buenas noticias. Aun queda algún fleco legal para la integración de DirecTV y AT&T. Veremos que sinergias pueden surgir de ahí.
  • Ferrovial (FER): El ingreso por parte de Ferrovial se debe a la venta de derechos a la propia Ferrovial. Mi postura ante estas ampliaciones liberadas suele ser valorar si con la cotización actual de la compañía yo ampliaría. Cuando mi respuesta es no, simplemente vendo los derechos a la compañía o al mercado, según coticen los derechos. Adquiero así liquidez que pienso puedo poner a remar de mejor manera.

Descontados impuestos, los dividendos de mayo ascienden a 1.275 euros y pico. Se trata de la mayor cantidad de ingresos pasivos recibida nunca y sitúa el mes de mayo como una de esas raras ocasiones en que cubro absolutamente todos mis gastos mediante ingresos pasivos. Hasta ahora solo lo había experimentado el pasado diciembre. Resulta por un lado extraño, quizá por la falta de costumbre, y por otro lado ilusionante. Es una situación que me permite acelerar el ritmo de reinversiones, alimentando la bola de nieve en su caída ladera abajo. Pienso en el camino que queda por delante. En el momento en que los meses en que cubra mis gastos no sean la excepción sino la norma y sobre todo en que debo ser aún más cuidadoso en mi selección de valores. No debo, bajo ningún concepto, intentar tomar atajos (como yields anormalmente altos) y me repito a mi mismo que la paciencia es el primer valor de cualquier cartera.

En el caso de mayo, la cantidad ingresada supone aproximadamente unos 41 euros diarios. Es como si cada mañana, por arte de magia alguien te dejara 41 euros en un cajón, simplemente por haber transcurrido un día más. Por supuesto detrás de esa cantidad está el trabajo, el esfuerzo de ahorrar, investigar, invertir y reinvertir. No hay magia alguna en ello pero la sensación es la de que así fuera.

Mi trabajo continua siendo diversificar, aún más. Aún no he llegado a las aproximadamente 30 posiciones que quiero mantener en cartera. De hecho aún tengo bajo el radar al menos cinco compañías en las que no tengo presencia. Son Archer Daniels Midland, Dow Chemical, General Mills, Enagas y Pepsico. En breve publicaré un añadido a este radar particular y probablemente, aunque siga rastreando el mercado como hago siempre, esperaré a tener presencia en las que ya estoy vigilando antes de plantearme próximos pasos.

[showads ad=ad_post]  Si como yo sigues esta senda, piensa que debes concentrar tus esfuerzos en seleccionar cuidadosamente tus inversiones. No escatimes tiempo en esta tarea, nunca. Es mejor dejar pasar algunas oportunidades si no estas seguro de ellas que apresurarte y cometer errores. Que no te queme la liquidez en los bolsillos. No bajes el listón de tu exigencia. Yo lo he hecho en el pasado y he llegado a arrepentirme y tener que recular en ocasiones. Piensa que la mitad de tu trabajo consiste en ser capaz de distinguir entre valor y precio y la otra mitad del trabajo la realiza el tiempo. Y con esto acabo la homilía, ¡perdón por ponerme tan serio! 😉

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82 pensamientos en “Dividendos Mayo 2015

  1. Adolfo

    Felicidades por esos ingresos, para mi mayo también es un mes muy bueno, pero todavía me queda muy lejos esos 1275 tuyos (y encima después de impuestos).
    De las empresas que te han dado dividendos salvo Ferrovial tengo el resto o están bajo el radar. Y desde luego comparto tu opinión de que mejor dejar pasar una buena oportunidad que acelerarse y meter la pata, pero quema tanto la liquidez …

    Pues nada, felicidades nuevamente.

    Responder
    1. dividendogma Autor

      Gracias Adolfo. Ferrovial no podemos considerarlo dividendo como tal ya que se pasó al lado oscuro del script hace algun tiempo, yo que tu ni entraba, a mi me pilló dentro. Si bien la venta de los derechos proporciona liquidez también diluye la participacion que tienes en la empresa dado que Ferrovial no es especialmente diligente con las recompras de acciones (como si hace por ejemplo Iberdrola). En cualquier caso yo suelo contar esos ingresos tambien.

      Saludos y gracias por la visita!

      Responder
      1. Jarris IF

        Hola dividendogma,

        ¿Por qué dices que Ferrovial no es especialmente diligente con las recompras de acciones?
        El año pasado ya utilizó la fórmula del script y revisando el informe de cuentas anuales del 2014 ya auditado no veo que se aumentase el número de acciones con respecto al año anterior. ¿Se me escapa algo?

        A mí lo del script con amortización de acciones me gusta (si no hace amortización prefiero no ponerle calificativo a lo que me parece…), aunque reconozco que, al menos en mi caso, suelo optar por acciones nuevas aunque considere que la acción está cara y lo más probable es que lo mejor fuese vender los derechos en mercado

        Saludos.

        Responder
  2. Javier

    ¡Enhorabuena por tus impresionantes dividendos! Creo que estás muchos mas cerca de la independencia financiera de lo que te piensas, yo díría que puedes contar los años que faltan con una mano.
    Yo creo que al pasar ese hito de llegar a los 100000 invertidos-conseguidos que explicabas en un post antiguo es donde las cosas se empiezan a acelerar.
    Mis dividendos han sido majos, mas o menos un tercio de los tuyos y tb estoy muy contento. Creo que voy a llegar a los casi 400€ mensuales este año 😉
    Aparte de BME, telefonica y O que tu tienes yo tb he recibido de P&G, otro gran histórico de los dividendos norteamericanos.
    Como curiosidad veo que O me ha pagado un poco menos este mes comparado con el anterior, seguro que por la cotización dolar-euro.
    Sigue contándonos que ilusiona mucho post como estos

    Responder
    1. dividendogma Autor

      Hola Javier. Que rápidos sois comentando! Losa meses como Mayo son excepcionales, hay que seguir insistiendo. De P&G decirte que es mi próxima inclusión en el redar, bajo 80$. ¿A qué precio entraste?

      Me encanta la frase de Charlie Munger que citas, por eso publiqué auella entrada. parece uqe hace mucho y no hace tanto… como pasa el tiempo. No me quito de la cabeza la web de Berkshire http://www.berkshirehathaway.com/

      Hoy día que cualquier pyme tiene una web html5+java+flash+florituras varias ellos siguen con su web de html+notepad. Y es que Warren y sus colegas llevan al extremo lo de poner a trabajar cada dolar y evitar los gastos “superfluos”…

      Saludos y gracias por pasarte por aquí. Mientras disponga de tiempo seguiré hablando de este camino que cada día más gente.

      Responder
      1. Javier

        Mirando mi excel veo que compré P&G a 77,38$ pero sobretodo lo hice cuando el par dolar-euro estaba a 1,34 más o menos. Fue cómo en agosto del año pasado. En ese mismo tiempo compré casi toda mi cartera extranjera.

        Sabía que no iba a acertar con el timing pero que el cambio de moneda era muy favorable y que iba a bajar enseguida (bueno, no lo sabía pero vi un vídeo de una charla sobre value investing donde me convencí de que el par euro dolar se iba a igualar, que ya tocaba).

        De hecho P&G ha sido la única compañia donde acerté de pura chiripa con el timming, a los 2 días de comprarla subió un 7% o así.

        Lo de la web de Berksire yo creo que ya peca de rácanos, hoy en día una buena plantilla cuesta 100$ o menos. Y si no le das importancia a eso en una empresa de ese tamaño en nuestra época digital …

        Responder
  3. pergui

    Enhorabuena por esos fantansticos dividendos, como se notan las empresas españolas (por sus altos dividendos),quisiera que me explicaras lo de HCP que no me queda claro.
    Por cierto ya tienes a BAX a 67$ y P&G a 79 y HCP a 39 $, por cual te decantas??.

    un saludo

    Responder
  4. Dividendo en acción

    Enhorabuena por tus logros y los dividendos cobrados.
    Para mí mayo también ha sido un buen mes, y junto con junio y diciembre son los tres meses en los que superaré los 1000€ por dividendos. En 2014 sólo lo logré en diciembre, así que estoy muy contento e intentando que la bola de nieva crezca poco a poco.
    He visto que vas a incluir a P&G a tu radar, yo tengo marcado el precio en 77,3 en mi punto de mira, por si te sirve de ayuda.
    Un saludo,
    Dividendo en acción

    Responder
  5. magallanes

    Enhorabuena por los ingresos de este mes. El que con lo ganado vía dividendos cubras los gastos de este mes indica que no te queda mucho para lograr la independencia financiera.

    Ya lo has conseguido en dos meses, mayo y diciembre, no dentro de mucho serán también el resto.

    Un saludo,

    Responder
  6. finanzasmania

    Enhorabuena, tu caso demuestra que el “método” funciona sobradamente, y que con paciencia y constancia se llega a la meta

    Yo comparto contigo algunos dividendos, CAT, HCP, BME la tengo en cartera ya, y AT&T y O están en la lista de la compra

    Un saludo y a seguir con los ingresos pasivos!

    Responder
  7. SEOTXE5

    Estando invertido en cantidades identicas en las dos empresas, que os parece el vender toda mi posición en McDonalds y doblar mi ponderación en Procter & Gamble ??? (Con esta operación llegaría a ser el 6% de mi cartera).
    Llevo varios días sopesando esta operación pues a MCD le veo pegas por todos los lados y muy pocas ventajas para el largo (quiza su inmobiliario).
    La marca esta castigadisima y muy ligada a obesidad, mala calidad…Tengo un primo viviendo en USA y me comenta que la gente joven le esta dando la espalda. Prefieren otros establecimientos. Y teniendo en cuenta la tendencia de la sociedad a nivel global de cuidarse mas la comida, más salud, más deporte…No sé, no sé…
    Siendo accionista de Philip Morris me podeis decir que es el mismo caso, pero esta última vende productos adictivos, y a parte de esto sin competencia visible (hay mil cadenas de comida rapida e incluso tu mismo te puedes hacer una hamburgesa en casa. Con los cigarros no se da el caso).
    Como lo veis compañeros ???

    Responder
  8. kapandji

    SEOTXE
    Yo dividiría la operación en sus dos partes.
    Si no quieres seguir con una acción véndela, aunque no tengas sustituta.
    Si lo que quieres es aumentar la posición en una empresa hazlo.
    Si quieres deshacerte de una acción y además aumentar en otra… , pues blanco y en botella.
    La única pega es que un 6% es mucho….
    Yo también la estoy vigilando para pegarle un primer mordisco, pero no tengo claro el precio de entrada, tanto tu como dividendogma qué precio os planteais.
    Un saludo

    Responder
  9. SEOTXE5

    Kapandji,
    Ya está ejecutada la orden de venta de MCD. Me costa mucho cerrar una posición pero tal y como hice con Tesco hace unos meses, creo que a veces hay que tomar estas decisiones.
    Sobre P&G la tengo en cartera desde febrero/marzo del año pasado a 77,10$. Durante estos meses he doblado las posiciones en JNJ y GE, y ahora considero que es buena opción para acumular en P&G. No tengo establecido ningún target de compra pero esta zona por debajo de 80$ es casi un 20% desde máximos, por lo que cuando tenga liquido el dinero de MCD no creo que tarde mucho en disparar…je je je. Por cierto que he decidido guardar parte de la venta para acumular en XOM. Quiero convertirla en otra posición core de mi cartera. Creo que en estos tiempos duros para las petroleras ha demostrado su fortaleza, tanto en resultados como en seguir aumentando el divi (CVX, BP y Shell no pueden decir lo mismo).

    Responder
    1. kapandji

      si es verdad que ha caído un 20%, pero sigue estando por encima de su per medio, con lo cual no se si esta en precio.

      http://www.gurufocus.com/term/pettm/PG/P%252FE%2BRatio%2528ttm%2529/

      JNJ no hay manera de que baje, pero esta mas cerca de su per medio (aunque muy por encima de sus competidores).

      http://www.gurufocus.com/term/pettm/JNJ/P%252FE%2BRatio%2528ttm%2529/

      En fin no se, sobre lo de xom, es posible que si que haya que darle un mordisquito. Yo estoy con comisiones de 0.5 por compra y me permite hacer mordisquitos.
      un saludo

      Responder
  10. Manuel

    ¿Que opináis de Consolidated Edison?

    Lleva 40 años repartiendo dividendos e incrementandoles año a año.

    Comparada con Iberdrola, Consolidated Edison, tiene mejores fundamentales y casi la seguridad de que no tendrá un recorte del dividendo.

    Saludos.

    Responder
    1. Anonimo

      Ni de coñá, mira el crecimiento de Consolidated Edison y mira el de Iberdrola, no hay color. La americana es mas estable con el crecimiento del divi, pero crece poquísimo y desde hace muchos años a costa de aumentar el payout. Saludos.

      Responder
  11. SEOTXE5

    Manuel
    La verdad que me parece una empresa muy interesante para una cartera de largo. Aún así casi me parece una mejor opción Southern Co (SO), pues duplica en tamaño a ED y su yield actual es del 5%. Pero bueno que ambas empresas son parecidas y con una evolución practicamente calcada en su evolución de las cotizaciones.

    Dicho todo esto al estar bastante ponderado en utilities (Iberdrola, Gas Natural y National Grid) en EEUU intento buscar otros sectores que nos faltan en España. A parte de ello en “La meca del Capitalismo” las empresas semi-reguladas como las utilities no las considero las mas adecuadas. Quizá aquí con el chorizeo, puertas giratorias,amigos consejeros…las electricas son “intocables” pero en EEUU no creo que sea así. En EEUU cuanto menos regulado mejor.

    Responder
    1. Manuel

      Al final de USA me gustan casi todas las empresas, jejejeje

      Por diversificar en todos los sectores, me encuentro mas tranquilo comprando una “eléctrica” con un amplio historial de reparto de dividendos y eso solo lo encuentro en USA, aunque al estar el sector regulado, el crecimiento del dividendo es muy bajo.

      Saludos.

      Responder
    2. dividendogma Autor

      Hoal Seotxe. Yo pienso muy parecido. Lo que en España se considera seguridad (regulado) en EEUU tiene una connotación bastante negativa. Allí los “palos” a las empresas reguladas son importantes cuando se salen de lo regulado. ConEd opera de manera muy localizada (estado de NY y fundamentalmente en NYC). Yo tambien iría a por algo más diversificado geográficamente.

      Manuel, perdona que te conteste a ti y a Seotxe a la par. Ultimamente no dispongo apenas de tiempo para mi “pasión”.

      Saludos y gracias a los dos.

      Responder
  12. JLFP

    En el post anterior puse un comentario indicando que todavía no tenía -en ING- las acciones de South 32. Justo hoy he recibido un mensaje indicándome que ya aparecen, pero no tengo claro que esté listo del todo porque la línea de esa posición está incompleta (no muestra el botón de comprar/vender, no muestra la cotización actual, etc.). Sólo el número de acciones y un importe que no sé cómo han calculado. Es más, no tengo claro en qué mercado (y por tanto moneda) tengo las acciones. Supongo que será ASX:S32 y que la moneda será AUD, pero no lo tengo claro.

    Responder
    1. dividendogma Autor

      Hola JLFP. El spin-off de South32 desde BHP es distinto si posees acciones de BHP en Londres (ticker BLT) o si posees el ADR americano (BBL). Yo tengo ambas y me ha costado comprenderlo pero creo que ya lo tengo claro. Por cada accion de BLT te corresponde 1 accion de S32. Y por cada accion del ADR BBL te corresponde 0,4 acciones de S32. Esto ultimo (caso del ADR BBL) sucedió el día 29 de mayo a diferencia del spin-off de las acciones “regulares” (BLT).

      Comprueba si la cantidad de acciones que te han puesto se corresponde con un ratio de 0,4 por cada una de las que poseias y si lo que tienes es BLT o el ADR BBL y nos cuentas.

      Saludos y gracias por dejarte caer por aquí. a ver si entre todos vamos desentrañando estos casos raros, que por cierto vienen más, en breve publico un entrada.

      Responder
      1. JLFP

        Pues yo tengo 70 acciones del americano y, como bien dices, tengo 28 (= 70 * 0,4) de S32. Lo que no tengo claro es cuál es el código exacto de las S32 que yo tengo para buscar su cotización en google finance.

        Responder
        1. dividendogma Autor

          Hola jlfp. Tendrás el código en la info de tu broker. Si es BBL entonces tienes el ADR y te asignaran ese 0,4 por cada acción. Las nuevas serán el ADR de la recién estrenada S32 (de memoria me parece que es SOUTHY o algo similar. Por cierto que cotiza a unos 8$ cada acción.

          Saludos

          Responder
  13. usadividendosparajubilacion

    Si que impresiona,Dividendogma

    Informacion de Interes :

    Ya tenemos la ampliacion liberada de Abertis.

    Mas información en mi blog
    , Dividendogma.

    Responder
  14. SEOTXE5

    Caterpillar suma y sigue !!!!
    Subida del 10% del dividendo.
    Aquí la importancia de tener un pay-out controlado.
    A pesar de la dura situación de las comodities y la mineria y su efecto en el beneficio, el tener ese margen le dá la posibilidad de subir los divis.

    Responder
  15. kapandji

    alguno podría confirmarme la fiscalidad del spin off de bhp.
    si por ejemplo tengo 50 acciones de bhp que me costaron 1000 euros (20 euros cada una), y realiza un spin off 1 x 1 , dándome 50 acciones de south32, fiscalmente lo que tendría serían
    100 acciones (50 bhp + 50 south32) a un coste de 10 euros cada una, 1000 euros/100 acciones.
    un saludo

    Responder
    1. dividendogma Autor

      Hola kapandji, La verdad es que no lo tengo aunc laro del todo pero un spin-off debe ser neutral fiscalmente (no hay un incremento patrimonial) salvo que junto con el spin-off se genere un dividendo extraordinadio, cosa que algunas compañias realizan. En ese ultimo caso si habria reperecusion fiscal.

      Como hace tiempo de este comentario tuyo, quizá hayas conseguido alguna información de valor por ahí, si es así compartela por favor que yo aunque no me he desecho de S32 i me gustaría saber cómo e calcula una supuesta plusvalía en caso de venta (porque tendría que poder contrarrestarse con una minusvalía en la matriz que hozo el spin-off, no se…)

      Saludos

      Responder
      1. kapandji

        por aqui lo comentan:

        http://www.invertirenbolsa.info/fiscalidad-acciones/fiscalidad-acciones-ejercicio-2012-declaracion-a-presentar-en-mayo-junio-de-2013.htm

        Busca el siguiente comentario

        “#8475Invitado – Invertir en Bolsa
        Hola Marcos,

        La forma correcta de hacerlo es la siguiente:

        El importe total de la compra de las acciones es de 13.528,5 $ (311 x 43,5).

        Esta cifra la tienes que dividir entre el número total de títulos que tienes tras el spinoff, 361 (311 + 50):

        13.528,5 / 361 = 37,48 $

        Este precio, 37,48 $, es el precio de compra tanto de las 311 acciones como de los 50 warrants, y es el que debes utilizar para calcular las plusvalías o minusvalías en las ventas que hagas. Es una forma un poco extraña de hacerlo, pero es así.

        La cuestión ahora es que los warrants ya los vendiste en 2012, ¿qué precio de compra utilizaste para declarar esta venta de los warrants en 2012?

        Un saludo.”

        Responder
    1. dividendogma Autor

      Hola Josefo.

      Perdona, se me había pasado tu comentario. El volumen de negocio que BHP pasa a South32 supone un 12% de total de ingresos de la propia BHP. Quizá estás intentando ver cuando debe “morder” el spin-off la cotización en BHP?

      Saludos y gracias por pasarte!

      Responder
  16. SEOTXE5

    Después de un batiburrillo muy serio entre Reits ahora mismo he disparado a HCP.
    Precio de compra 36,49€. ¿Que puede bajar más ? Muy posiblemente…
    Estaba entre HCP o OHI en el sector healthcare o sino WPC.
    Muy posiblemente me planté con O y HCP pues tampoco quiero demasiada exposición en Reits.

    Responder
    1. dividendogma Autor

      Hola Seotxe. Ahí sigue rondando los 37$-38$ yoamplié esta posicion hasta dejarla equilibrada en mi cartera y ahora me siento a esperar. Tengo O, HCP y PLD. Esa es (y de momento será mi exposicion a REITs)

      Saludos!

      Responder
  17. kapandji

    bueno os pongo mis ultimas minicompras:
    jnj 98.5 $
    intel 30.5 $
    wp carey 58.5 $
    dd 68.5 $
    abertis derechos 15.819 euros
    hcp 40.51 y 39.7 $
    ohi 37.54 y 35.6 $
    pm 79.75 $
    p&g 78.45

    mi objetivo que es ir diversificando, creo que lo estoy consiguiendo. Me esta ayudando comisiones de compra de 0.5 euros.
    Me queda liquidez para
    diageo 17.5 libras
    gsk 12.5 libras
    bmw3 72.5 euros
    y si bme bajara a 31.5

    ¿qué os parece?

    Responder
    1. SEOTXE5

      Enormes compras Kapandji !!!!
      Coincidimos en la mayoria de las acciones. Tenemos un gusto muy parecido (por lo bueno)…je je je !!!
      Yo tenía liquidez para dos compras y la semana pasada compré unas HCP a 36,49$. Va a ser mi apuesta healthcare, por lo que descarto OHI. No me preguntes por que ¿¿?? Todas los informes parecen más favorables para OHI, con mayores pespectivas de crecimiento, sin el problema de ManorCare…pero al final me he decantado por el tamaño, la diversificación y el historial de dividendo de HCP.
      Y para el segundo disparo tengo dudas. Una opción sería promediar en O si baja de 42$, pero muy posiblemente primeramente optaré por incorporar el tercer reit a la cartera (WPC). También me están tentando dos empresas como EMR y UPS (a la paquetería le veo un futuro muy brillante y este es el lider y con un yield del 3%). Otras empresas como MMM o KMB que los tenía muy descartados por valoración se están acercando a precios para hacer una primera entrada…
      Muchas ideas y poco cash !!!
      Ya os contaré.

      Responder
  18. Gabriel

    Buenas tardes!,

    Estoy siguiendo Du Pont desde hace tiempo y he visto que se ha puesto a precios muy atractivo incluso con el tipo de cambio actual, pero… no entiendo muy bien como afecta al valor de la compañía la situación de Chemours.

    Mi duda es: Si en tu opinion, sigues considerando que Du Pont por debajo de 69$ es buen precio o ha variado el valor de la compañía.

    Muchas gracias!

    Un saludo.

    Responder
    1. Pedrito

      ¿ Me lo podrías explicar, por favor? Perdona mi ignorancia, pero tengo acciones de Baxter en Ing y me han bajado a la mitad en un día.

      Responder
      1. dividendogma Autor

        Hola Pedrito. Échale un ojo a los dos comentarios anteriores, pero vamos en resumen que ING no es de los mas rápidos con estas cuestiones. Te asignaran 1 acción de Baxalta por cada 1 de Baxter. Puedes ver la cotización de Baxalta aquí por ejemplo:

        http://www.marketwatch.com/investing/stock/BXLT

        Añadir ademas que Baxter acaba de abonar el dividendo de 0,52$ por acción. Esto también en algunos brokers tarda un poco (Bankinter lo eterniza por ejemplo…)
        Avísanos cuando tengas tus acciones de Baxalta. Las mias ya las veo asignadas en clicktrade y me consta que IB tb lo ha hecho.

        Saludos

        Responder
    2. dividendogma Autor

      Hola kapandji. En realidad la “bajada” se debe al valor transferido a las nuevas acciones de Baxalta, la nueva compañia. En mi caso ya me las han asignado (las tengo en Clicktrade). La asignación es una acción de Baxalta por cada acción de Baxter que poseyeras. En estos momentos Baxalta cotiza a 31,22$, con lo que efectivamente la suma de valor Baxalta+Baxter mantiene el valor anterior al spin-off.

      Saludos

      Responder
  19. kapandji

    hola a todos,
    alguno sabe qué a pasado con el dividendo de OHI, que supuestamente pasaba a ser mensual de 0.18 y desde mayo no ha pagado.
    un saludo

    Responder
  20. SEOTXE5

    Kapandji, yo en ninguna parte he leído nada sobre el cambio del dividendo de trimestral a mensual. Creo que en OHI el pago ha sido y seguirá siendo los meses 2-5-8 y 11.

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  21. kapandji

    bueno…, yo no quería pero me han obligado….
    cogidas unas cuantas caterpillar a 69.96 $ RPD 4% incluyendo comisiones.
    Además he cogido unas cuantas BMW3 a 72.5 euros RPD 4%
    y mirando VOW3…
    Todavía con liquidez para algunas más
    un saludo

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  22. SEOTXE5

    Muy buenas compras Kapendji. Me imagino que la compra de CAT habrá sido a 79,96€, un precio de entrada muy buena para el largo ( yo entré en ochenta y muchos). Muy posiblemente por la situación de las commodities tendremos volatilidad pero para el largo me parece una empresa ganadora. BMW, junto a LVMH, es la única acción que no me importaría incorporarlo en mi cartera.
    En mi caso guardo algo de liquidez. Estoy sopesando diferentes empresas.
    Una de ellas es AT&T, pues con la compra de Direct TV y su expansión en Latinoamérica creo que tiene margen de crecimiento. Es un aristocrata y si se acercara a los 33€ partiríamos de un yield cercano al 5,7%. Sería buen completo para TEF.
    Por otra parte me queda una última compra en Exxon para cerrar la posición. Si baja de los 78$ seguramente compraría otro paquete y dejar el precio medio de compra en el entorno de los 81 dolares.
    A parte de estas dos está un empresón que siempre lo vemos caro:3M. Las últimas semanas ha sufrido bastante y su yield actual está en el 2,7%. Es una acción que antes o después quiero que forme la parte core de la cartera.
    Voy a tener paciencia pues está vez creo que para las compras en EEUU el tiempo está a nuestro favor.

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    1. kapandji

      yo ahora estoy mirando el mercado australiano ( ASX:IAG, ASX:WPL) , que no penaliza tanto la divisa. Se que es el momento de comprar petroleras, o mineras, por eso estoy mirando wpl, o también rio tinto (ya estoy en bhp y además al ser australiana – aunque la compre en londres-la divisa ayuda).
      Ya entré en VOW3, ultimas incorporaciones de bestinver internacional y con unas tasas de crecimiento de dividendos increibles (además en euros para que la divisa no fastidie).
      Me quedan 3 disparos asx: iag seguro, y los otros tengo que pensarlos.
      En principio mi objetivo de diversificación de este año lo estoy cumpliendo.
      un saludo
      PD: OHI subió dividendo, apenas un 1.x %, pero bueno…., mejor eso que nada

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  23. SEOTXE5

    Siempre un placer compartir ideas inversoras contigo Kapandji. Tenemos que crear una comunidad vis a vis para compartir ideas…jeje! Coincidimos en muchas de las ideas de inversión. Yo de momento prefiero centrarme en EEUU, UK y Europa en caso de grandes gangas. En su momento sopese invertir en algún banco canadiense pero al final desistí.

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  24. kapandji

    puntualización para los que estamos en DD,
    esta semana anunció bajada de dividendo de 0.49 a 0.38.
    A su vez se anuncia que la resultante de su split 1 x 5 chemours paga 0.55$
    eso supone que por cada acción de la antigua DD chemours da 0.55$/5 = 0.11 $, con lo que lo comido por lo servido (0.38 $ + 0.11$).
    un saludo

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  25. SEOTXE5

    Hoy he comprado el último paquete de XOM a
    77,95$. Con esto completo la posición, siempre y cuando no bajara de los 70 dolares. Creo que de esta crisis Exxon saldrá fortalecida y a día de hoy creo que es la única de las big-oils con capacidad de seguir aumentando el dividendo.

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    1. dividendogma Autor

      Hola Seotxe. El mercado se va a reducir bastante pero aun parece quer habrá petroleo barato para un tiempo. En cuanto repunte lo harán el resto de materias primas (que están afectadas a la baja por los costes del petroleo también).

      Saludos

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      1. SEOTXE5

        Que alegría volver a verte por tu blog ! La verdad que estaba hasta un poco olvidado de la compra de XOM…Estos últimos dos meses han sido de mucha compra: Chevron, Anheuser Busch, BHP Billiton y AT&T como posiciones nuevas. Y he vendido BASF para posteriormente aumentar posiciones en J&J, P&G y Caterpillar

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  26. kapandji

    Seotxe5, miré los número de 3M, y la verdad es que son muy buenos. He hecho una pequeñita compra a 148.6 $. Algo cara, pero buena empresa.
    un saludo

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  27. SEOTXE5

    Kapandji me coges en Santorini, Grecia…jeje! Estoy totalmente out, pero veo que USA se está poniendo de rebajas.
    No dudes que has acertado picoteando en 3M.

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  28. kapandji

    Pues bueno…., acabo con la liquidez comprando un paquete de diageo a 17.23libras (por primera vez acerté con un mínimo).Con esta compra tengo hecha la mitad de la cartera que quiero hacer y acabadas las compras de este año a no ser que haya una gran caída en cuyo caso me haré un autoprestamo para añadir posiciones.
    EL objetivo ahora es aumentar liquidez.
    un saludo

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  29. SEOTXE5

    Me parece un buen precio de compra Kapandji. Diageo también la llevo en cartera, comprada a precios parecidos hace entorno un año. Ahora que estoy con algo de liquidez espero hacer una compra, pero primeramente debo ponerme al día. En mi lista de preferencia el primero es 3M, pues considero un precio majo para una primera entrada. Otra que me tienta bastante es BHP, pero prefiero esperar a su reunión del 25 de agosto donde hablaran del dividendo (hay muchas dudas sobre su viabilidad).
    EMR debería ser otra opción fija, pero el spin off propuesto para el año que viene me desconcierta bastante…
    Verizon/ATT ?
    Como lo ves ?
    Gracias

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    1. kapandji

      yo he cometido fallos, como no cargar muchas utilities que estan sufriendo…., pero a cambio he diversificado muchísimo la cartera.
      Realmente mucho se esta poniendo a precios buenos y yo gasté la liquidez.
      Sobre BHP, mirate también rio tinto, que no esta expuesta al fraking como BHP, y si no es una primera entrada, así podrás diversificar.
      En cuanto a EMR, no la tengo estudiada,y no sabría qué decirte.
      En cuanto a telecomunicaciones, sin duda ATT (<32$) y vigila también vod (<2.1 libras). Yo para compensar plusvalías creo venderé telefónicas y cuando vuelva a rehacer la posición posiblemente no vaya todo a tef, sino que meta algo en estas.
      un saludo

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  30. SEOTXE5

    Comprado un paquete (y espero el último) de Chevron a 70,50$.
    El intradía está siendo mortal !!!
    Como ejemplo: Apple a las 15:35= 92,00$, Apple a las 16:30= 104,46$.
    Cuantos stop habrán saltado por los aires !!!

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  31. Pedrito

    Buenos días, ¿alguien tiene acciones de Baxter/Baxalta?. He recibido una oferta de compra de TCR CAPITAL y no sé qué hacer ni las consecuencias de aceptar o no.
    Gracias.

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  32. jose

    Buenas

    Ya no hay entradas nuevas? La verdad que me parecía de lo mejorcito que hay en la red y serçia una pena que dejara de funcionar…saludos

    Responder
  33. alvarobhg

    Reitero las palabras de jose, lo mejorcito de la red, y si actualizaras más continuamente sin duda sería la mejor página sobre esta estrategia.
    Así que animo y a escribir entradas 🙂
    Saludos

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  34. joan2095

    Hola soy nuevo felicidades por el foro,como veis la inversión en etfs que invierten en empresas con dividendos crecientes?tipo el vig de vanguardia u otros

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  35. SEOTXE5

    Dividendogma veo que te has desprendido de las acciones de CAT. ¿ Algún motivo en especial ? Veo que el ciclo bajo de las mineras le están haciendo daño en su cash flow y de ahí las dudas de si será capaz de aguantar el dividendo. Yo de momento pienso aguantarla.

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  36. fran

    Enhorabuena por tus dividendos. Actualmente vas a seguir actualizando la web, tiene pinta de ser muy interesante pero lleva mucho sin tener entradas nuevas. Un cordial saludo.

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